Норма резервирования или норма обязательных резервов и величина кредитной денежной массы

Обязательные резервы ЦентробанкаЗная, хотя бы примерно, систему, по которой работают банки, можно предположить, что банк всю денежную массу, лежащую на депозитах, то есть, во вкладах населения, должен как можно быстрее выдать в виде кредитов, чтобы получить максимальную прибыль от имеющихся свободных средств. Но в жизни все намного сложнее и запутаннее. На самом деле, с одной стороны, банк не всю сумму, имеющуюся на счетах, выдает в виде кредитов, но при этом, он выдает в кредит сумму, намного превосходящую стоимость всех денег, лежащих во вкладах в этом банке. Получается нонсенс – выдает не все, но выдает больше! И это на самом деле так, и для того, чтобы разобраться в вопросе, и полностью выяснить и прояснить ситуацию, проведем анализ системы формирования кредитно-денежной массы, особо учитывая при этом, как на нее влияет норма обязательных резервов, устанавливаемая государством через центральный банк страны.

Итак, для начала, что такое норма обязательных резервов, которую Центробанк России устанавливает для всех кредитных организаций, и для чего эта норма так необходима.

Начнем с причин введения нормы резервирования. Вначале исходная правда жизни – ни в одном банке нет столько денег, сколько теоретически должно быть. То есть, на бумаге (или электронном носителе) обозначена вся сумма, которую вкладчики положили в банк под проценты. Но банк не может, и не будет выплачивать проценты из своих средств, поэтому, первейшая задача банка, это выдача кредитов, под более высокие проценты, чем проценты по вкладам.

А теперь представьте, если в один прекрасный (а прекрасный ли?) большое число вкладчиков банка придут за своими деньгами, и при этом захотят снять всю сумму депозита?

  • Таких денег в банке нет – все выдано под кредиты, и надо ждать их возврата, а это в среднем около  лет
  • Вкладчик имеет право требовать выплаты своих денег, а банк не имеет таких возможностей
  • Услышав, что банк не выполняет своих обязательств, и не возвращает вложенных денег, за своими сбережениями придут почти все вкладчики банка – это уже называется нашествие клиентов, и банк, которые не смог выплатить денег сотне своих вкладчиков, тем более не сможет сделать этого всем своим вкладчикам
  • Вкладчики других банков, услышав, что в банковской системе нестабильно, побегут снимать свои сбережения со своих (других) банков
  • Все это приведет к краху банковской системы, потому что она работает на будущие, еще не заработанные деньги, и, соответственно, никак не сможет расплатиться со всеми – полный экономический кризис в стране

Вот поэтому и введена норма обязательных резервов, которую кредитные организации отдают на хранение Центральному Банку, и этот резерв обеспечивает отсутствие таких критических ситуаций, потому что, в случае необходимости, Центробанк быстро вливает средства в тот коммерческий банк, где налицо нашествие клиентов. Клиенты получают свои деньги, банковская система живет, и дальше богатеет по ранее намеченному плану – принимает вклады, отчисляет от них норму обязательных резервов, и остальное выдает в виде кредита. Вот мы и доказали, что коммерческий банк не может всю сумму с вкладов выдать в виде кредитов.

Но мы с вами говорили, что банк выдает денег намного больше, чем имеет, как же это понять?

Систему роста кредитной массы объясним на конкретном примере:

  • Допустим, норма обязательных резервов составляет 10%
  • На вкладах лежит 1 миллион рублей
  • Следовательно, после перечисления Центробанку резервных 10%, то есть 100 000 рублей, коммерческий банк получает от Центробанка добро на выдачу оставшейся денежной массы в виде кредитов
  • Банк оформляет кредиты наличными на сумму 900 000 рублей, но при этом, объясняя это временным отсутствием наличности, а также внутренними правилами оформления кредита, открывает для заемщика депозитный счет, и сумму кредита перечисляет на него
  • Внимание – снова перечитайте, что написано выше – там произошла интересная ситуация: на депозитах вкладчиков появилась сумма 0,9 миллионов рублей, причем неважно, как эта сумма попала на эти счета – ее могли принести с собой и положить на счет простые люди, или, как в нашем случае, сумма попала на счет в результате оформления кредита. Причем заемщик может пользоваться этими деньгами свободно, потому что это теперь его деньги – может снять, может перевести на карту, а может просто хранить на счету
  • Центробанк не дремлет – увидев, что на счетах появляется сумма в 0,9 миллионов рублей, что сделает Центробанк в первую очередь? Правильно, потребует от коммерческого банка перечисления нормы обязательных резервов с этой суммы, то есть 90 000 рублей.
  • Теперь коммерческий банк, уплатив норму обязательных резервов, и получив от Центробанка разрешение выдать кредиты с остатка денежной массы, снова выдает кредитов на сумму 810 000 рублей
  • И эта сумма снова попадает на депозитные счета, с которых уплачиваются обязательные резервы, а затем…

Это говорит о том, что с каждым разом коммерческий банк получает разрешение на выдачу кредитов, хотя реально новых средств к нему не поступает. Вопрос – сколько кредитов выдаст банк при условии, что на депозитах лежит 1 миллион, а норма обязательных резервов равна 10%?

Для подсчета кредитной массы существует формула:

Мк(масса кредитов)=Мизб(масса избыточных средств)* Дм(депозитный мультипликатор), или сокращенно:

Мк=Мизб*Дм

Теперь осталось узнать, как высчитывается Депозитный мультипликатор (умножитель) – Дм=1/н.р., то есть Депозитный мультипликатор равен отношению рубля избыточных средств к норме резервирования, выраженной в долях. В нашем примере норма обязательных резервов равна 10% или 0,1, тогда депозитный мультипликатор равен 1/0,1=10. А избыточных средств у нас 0,9 миллиона, потому что оставшиеся 100 000 рублей мы отдали Центробанку в виде обязательных резервов.

Теперь подсчитаем сумму выданных кредитов при наших условиях.

Мкр=0,9*10=9 миллионов рублей.

Получился ответ, который может шокировать кого угодно  – при наличии 1 миллиона рублей на счетах граждан, и норме обязательных резервов в 10%, коммерческий банк выдал кредитов на сумму 9 миллионов рублей.

Остается еще два вопроса:

  1. Как банк выдаст в кредит столько денег, которых в действительности нет?
  2. Почему банк может работать с несуществующими деньгами?

Ответ на первый вопрос – мы с вами рассмотрели только условный 1 миллион рублей, тогда как банки оперируют намного более крупными суммами – на банковские карты поступает заработная плата, организации перечисляют друг другу деньги за товары и услуги, люди платят по кредитам, открывают новые депозиты – и так каждый день. Следовательно, ежедневно банк получает огромные вливания денег, из которых спокойно выдаст рассмотренные нами 9 миллионов рублей.

Ответ на второй вопрос – эти деньги на самом деле есть, причем их даже больше, чем 9 миллионов, просто они взяты во временное пользование из будущего. Пройдет срок, на который банк выдал кредиты, и в банк поступят не только те 9 миллионов, который были выданы в виде кредита, но и проценты по кредитам.

Картина получилась вообще прекрасной – получив на хранение от населения 1 миллион рублей, банк, выдав кредит, и вернув его с процентами, получает в свое распоряжение сумму более 15 миллионов рублей.

Комментирование и размещение ссылок запрещено.

3 комментариев к записи “Норма резервирования или норма обязательных резервов и величина кредитной денежной массы”

  1. [...] все наоборот. Уменьшение ставки рефинансирования и нормы обязательных резервов приводит к тому, что коммерческие банки начинают [...]

  2. [...] денег Центробанк может двумя способами – уменьшением нормы обязательных резервов и уменьшением ставки рефинансирования. Увеличение же [...]

  3. [...] денежной массы в стране. При этом надо понимать, что норма резервирования определяет размер кредитной массы. Кредитно-денежная [...]